سوآپ برای CFD روی سهام

برای یادگیری بازار ارز جهانی به صورت رایگان کلیک کنید: آموزش فارکس

سواپ (SWAP) در فارکس به چه معنا است؟

یکی از پرکاربردترین اصطلاحات در بازار فارکس همین اصطلاح سواپ است. اغلب مردم فکر می‌کنند که، سواپ، همان بهره‌ای است که بروکرهای فارکس از مشتریان دریافت می‌کنند و آن را مشابه نزول می‌دانند. اما بهره در فارکس به این معنا نیست. درواقع بهره یا سواپ در فارکس، اختلاف بین درصد بهره‌های وام بانکی به ارزهایی است که در معامله شرکت می‌کنند.

تعریف سواپ(SWAP) یا بهره

همان‌طور که قبلا توضیح دادیم معاملات در فارکس به‌صورت CFD هستند. بروکرهایی که رگوله هستند (یعنی معاملات آن‌ها به بازار جهانی متصل هستند)، معمولا حجم معاملات زیادی را پوشش می‌دهند. درواقع وقتی ما جفت ارزی را می‌خریم و یا می‌فروشیم، این معامله را با بروکر انجام می‌دهیم . یعنی بروکر به‌عنوان خریدار و یا فروشنده، همواره با ما درحال معامله است. پس برای این‌که این معاملات معتبر باشند، بروکر باید به اندازه همان میزان اعتباری که به ما می‌فروشد، در حساب خود موجودی داشته باشد. اگر این عدد را برای تمام مشتریان یک بروکر درنظر بگیریم، باتوجه به بالا بودن میانگین حجم معاملات روزانه فارکس (در حدود 6.6 میلیارد دلار)، هیچ بروکری نمی‌تواند این مقدار موجودی را در حساب خود داشته باشد.

به همین منظور بروکرهای رگوله با بانک‌ها قرارداد‌های CFD منعقد می‌کنند تا اعتبار لازم را از این طریق تامین کنند. به‌عبارتی دیگر می‌توان گفت که حجم پول زیادی را از بانک‌ها وام می‌گیرند. این وام ها در پایان هر روز با بانک تسویه حساب می‌شوند. اگر شما بیش از یک روز در معامله‌ای بمانید، پس طبیعی است که سود بهره آن روز نیز برای شما خواهد بود.

آیا سواپ یا بهره را همیشه باید پرداخت کرد؟

خیر.جواب این سوال رابطه مستقیمی با نرخ بهره بانک‌های کشورهای مختلف دارد. ما در ایران برایمان جا افتاده که هرگاه از بانکی وام گرفتیم با سودهای بالا باید اصل و سود آن ‌را به بانک بازگردانیم. اما در تمام کشورهای دنیا این مسئله مثل ایران نیست. بعضا کشورهایی وجود دارند که نرخ بهره آنها صفرهست، یعنی هیچ سودی بابت وام دریافت نمی‌کنند و بعضی دیگر درصدهای کمی را می‌گیرند. (معمولا از ایران خیلی کمتر).

اگر اختلاف میان نرخ‌های بهره جفت‌ارزهایی که ما معامله کردیم، باهمدیگر مثبت باشد، مقدار آن اختلاف در پایان روز تسویه و به حساب ما واریز می‌شود. اگر هم این اختلاف نرخ بهره منفی باشند، در پایان روز تسویه و از حساب ما کسر می‌شود. البته کارگزاری‌هایی که امکان معامله CFD هم دارند، از نرخ‌های سواپ استفاده می‌کنند. در هر بروکر، جدول نرخ بهره وجود دارد.

این نکته را نیز باید توجه داشته باشید، که اگر عمر معاملات شما زیر یک روز باشد و معاملات را قبل از زمان تسویه حساب، در پایان روز ببندید، نیازی به دانستن نرخ سواپ نخواهید داشت. با این حال اگر عمر معاملات شما بیش از یک روز است و معمولاً معاملات را تا چند روز باز نگه می‌دارید، نرخ سواپ برای شما اهمیت خواهد داشت. نرخ سواپ می‌تواند سود و یا زیان جانبی قابل توجهی را به معاملات شما تحمیل کند.

در جدول زیر نرخ سواپ در بروکر فیبو گروپ را می‌توانید برای معاملات مختلف مشاهده کنید:

جدول نرخ سواپ بروکر فیبوگروپ در ماه مارس 2020

در عکس فوق، از قسمت ستون SWAP می‌توانید مثبت یا منفی بودن سواپ معامله این بهره را مشاهده کنید. به‌عنوان مثال برای جفت ارز دلار استرالیا/ین ژاپن (AUD/JPY) در ستون سواپ برای معاملات خرید، مقدار بهره مثبت و برای معاملات فروش، مقدار بهره آن منفی است.

توجه داشته باشید که مقدار نرخ بهره‌ها ثابت نیستند و با تغییر نرخ بهره بانکی در کشورهای مختلف تغییر می‌کنند.

نرخ سواپ چگونه محاسبه می‌شود؟

به‌طورکلی زمانی‌که شما ارزی با نرخ بهره بالا را خریداری می‌کنید و ارز با نرخ بهره پایین را می‌فروشید، نرخ سواپ مثبت خواهد بود. در این نوع معامله در واقع شما ارز با نرخ بهره پایین را قرض گرفته‌اید و آن را به دارایی با نرخ بازدهی بالاتر تبدیل کرده‌اید. به نوعی آربیتراژ انجام داده‌اید. در مقابل اگر ارز با نرخ بهره پایین را خریداری نمایید و ارز با نرخ بهره بالا را بفروشید، نرخ سواپ منفی خواهد بود.

به‌طور مثال جفت ارز USD/JPY (دلار آمریکا/ ین ژاپن) را در نظر بگیرید. فرض کنیم نرخ بهره بانکی در آمریکا ۲٫۵ درصد سالیانه است و نرخ بهره بانکی در ژاپن منفی ۰٫۱۰ درصد. زمانی که شما USD/JPY را خریداری می‌کنید، یعنی در حال فروش ین ژاپن و خرید دلار آمریکا هستید. در این صورت نرخ سواپ برابر است با تفاوت ۲٫۵۰ و منفی ۰٫۱۰ که می‌شود مثبت ۲٫۶۰ درصد (در سال). اما اگر در همین جفت ارز، معامله فروش بزنید، یعنی دلار آمریکا را فروخته و ین ژاپن خریداری کنید، نرخ سواپ منفی خواهد بود. اما در عمل نرخ سواپ می‌تواند با چنین فرمولی تفاوت داشته باشد. در واقع نرخ سواپ توسط نهادهایی تعیین می‌شود که نقدینگی را فراهم می‌کنند و به همین دلیل نرخ سواپ می‌تواند با نتیجه فرمول بالایی متفاوت باشد.

محاسبه ارزش سواپ:

در اصل ارزش مقدار سواپ از فرمول زیر بدست می‌آید:

(۰٫۰۰۰۰۱ تقسیم‌بر نرخ فعلی ارز) * (حجم معامله (بر اساس لات) * نرخ سواپ) = ارزش سواپ

به‌عنوان مثال فرض کنید نرخ جفت ارز یورو/دلار (EUR/USD) برابر 1.08560 است. و شما به اندازه حجم دو لات وارد معامله خرید شده‌اید. می‌خواهیم ببینیم ارزش سواپ این معامله، برای نگهداشتن یک شب چقدر است:

طبق مراجعه به نرخ سواپ در بروکر فیبو گروپ برای معاملات خرید 1.32- و برای معاملات فروش 0.46 است.

محاسبه ارزش سواپ برای معامله خرید:

(1.08560 / 0.00001) * (200000(دو لات) * (1.32-))= 2.43- $

محاسبه ارزش سواپ برای معامله فروش:

(1.08560 / 0.00001) * (200000(دو لات) * 0.46)= 0.84 $

پس به ازای دو لات حجم معامله در خرید EUR/USD روزانه مبلغ 2.43 دلار، به‌عنوان سواپ روزانه از حساب ما کسر خواهد شد. برای معامله فروش نیز در جفت ارز EUR/USD نیز مبلغ 0.84 دلار روزانه به حساب ما واریز می‌شود.

سواپ در روزهای چهارشنبه چگونه است؟

توجه داشته باشید که در روزهای چهارشنبه نرخ سواپ، سه برابر حساب می‌شود. این مسئله به این دلیل است که، تسویه معاملات فارکس سه روزه است و تسویه معاملاتی که چهارشنبه شب باز بوده است، به روزهای شنبه و یکشنبه می‌رسد که بازار تعطیل است. بنابراین سواپ این سه شب نیز در پایان روز چهارشنبه اعمال می‌شود. به همین دلیل در شب‌های چهارشنبه نرخ سواپ را سه برابر حساب می‌کنند.

آیا باید نگران نرخ سواپ بود؟

اگر زمان معاملات شما زیر یک روز بسته می‌شود، نباید زیاد به نرخ سواپ فکرکنید . زیرا به این‌گونه معاملات نرخ سواپی اعمال نمی‌شود (مگر اینکه معامله بعد از تغییر روز معاملاتی کارگزار بسته شود). اما برای معامله‌گرانی که موقعیت‌های معاملاتی را بیشتر از یک روز باز نگه می‌دارند، باید نرخ سواپ معامله را در معاملات خود لحاظ کنند.
سواپ می‌تواند برای سرمایه‌گذاران یک امتیاز محسوب می‌شود. در واقع شما می‌توانید به کمک نرخ سواپ بخشی از هزینه‌های معامله یا در برخی موارد کل هزینه معامله، مثل کمیسیون یا اسپرد معامله را پوشش دهید (البته به شرطی که نرخ سواپ مثبت باشد).

با این حال اگر نرخ سواپ منفی باشد، هزینه معامله هم به نوعی افزایش خواهد یافت. تمامی معامله‌گران حرفه‌ای در بازار فارکس، به این مورد توجه خاصی می‌کنند. این امر مخصوصا برای کسانی که تریدهای بلند‌مدت انجام می‌دهند، از اهمیت بیشتری برخوردار است.

راه‌های ساده برای فهمیدن نرخ بهره

در پلتفرم‌های مختلف معاملاتی نظیر متاتریدر، Ctrader و. این سوآپ برای CFD روی سهام امکان برای معامله‌گران فراهم شده که در لحظه بتوانند نرخ بهره جفت ارزهای مختلف را مشاهده کنند. در اینجا راه دیدن نرخ بهره، در پلتفرم‌های مختلف را به شما آموزش می‌دهیم.

پیدا کردن سواپ در پلتفرم معاملاتی متاتریدر

اگر از پلتفرم متاتریدر استفاده می‌کنید، پیدا کردن نرخ سواپ جفت ارزها کار آسانی است. تنها کافی است در پنجره Market Watch روی نماد معاملاتی مورد نظر راست کلیک کنید و از منوی باز شده Specification را انتخاب کنید. پنجره‌ای با همین نام باز خواهد شد. در این پنجره می‌توانید اطلاعات مربوط به سواپ جفت ارز را مشاهده کنید.

نحوه مشاهده سواپ در نرم افزار متاتریدر

به‌عنوان مثال در عکس فوق می‌توانید سواپ نماد یورو/دلار (EUR/USD) را برای هریک از معاملات خرید و فروش، به‌صورت مجزا مشاهده کنید.

پیدا کردن سواپ در پلتفرم معاملاتی سی‌تریدر (Ctrader)

پیدا کردن سواپ در پلتفرم معمالاتی سی‌تریدر نیز کار بسیار راحتی است. کافی است همانند متاتریدر، از پنجره Watch List روی نماد معاملاتی مورد نظر راست کلیک کنید و از منو گزینه Symbol Window را انتخاب کنید. پنجره جدیدی برای شما باز می‌شود که کمی پایینتر و از قسمت Symbol Info، شما می‌توانید تمامی اطلاعات مورد نظر آن نماد معاملاتی و همچنین مقدار سواپ برای معاملات خرید و یا فروش، را در آن پنجره بیابید.

نحوه مشاهده سواپ در نرم افزار سی تریدر

به‌عنوان مثال در عکس فوق می‌توانید سواپ نماد یورو/پوند (EUR/GBP) را برای هریک از معاملات خرید و فروش، به‌صورت مجزا مشاهده کنید.

جمع‌بندی

در این مقاله با تعریف درست سواپ یا همان بهره آشنا شدیم و فهمیدیم که در واقع سواپ اختلاف بین نرخ بهره بانکی بین ارزهایی است که ما در معاملات از آن‌ها استفاده می‌کنیم. با توجه به متفاوت بودن نرخ بهره در کشورهای مختلف هرگاه این اختلاف مثبت شود، به ما سود بهره پرداخت می‌شود که می‌تواند در معاملات ما تاثیر‌گذار نیز باشد.

همچنین فهمیدیم که اگر عمر معاملات ما زیر یک روز(قبل از زمان تسویه بانکی در بروکر) است، پس سواپ به ما تعلق نخواهد گرفت. یادآور می‌شویم که برای درک بهتر و دقیق‌تر این موارد نیاز به تمرین و کسب تجربه است که از هرچیزی در بازارهای مالی ارزشمندتر است.

می‌توانید ویدیوهای بیشتری از تالاربورس را در آپارات (شبکه اشتراک ویدیو) و همچنین کانال یوتیوب تالاربورس مشاهده بفرمایید.

انواع معامله در فارکس کدامند؟

به دلیل آنکه فارکس بسیار جذاب و متنوع است و پتانسیل سود سازی بالایی دارد، انواع معامله در فارکس هم بسیار متنوع است و معامله گران و تریدرهای بیشماری، رو به روش‌ های زیادی برای نوسان گیری و سوداگری در ارزها آوردند. در بین نماد‌ها یا بهتر است بگوییم اینسترومنت‌ها ( به چیزهایی می‌گویند که میتوان آنها را ترید کرد، مثل هر نمادی که معامله پذیر باشد : جفت ارز، انس، نفت و … پرداخت (instrument))

معروف‌ترین آن‌ها فارکس خرده‌فروشی (retail forex) ،‌ فارکس اسپات (spot forex) ، آتی یا فیوچر (future) ، آپشن‌ها (option) ، ETF که مخفف exchange-traded funds ، CFD ها و در آخر Spread betting است که در این مقاله تمام آن‌ها را به طور کامل توضیح می‌دهیم. مطمئن باشید در انتهای این مقاله دیگر هیچ ابهامی دراین مورد نخواهید داشت.

قبل از ادامه مطلب باید عنوان کنیم که در این مطلب، انواع معامله درفارکس و روش‌های مختلفی که یک تریدر خرده یا خانگی (retail trader)می‌تواند از آن سود کسب کند را توضیح می‌دهیم، چراکه انواع دیگر، برای تریدرهایی مثل ما کاربردی ندارد! روش‌هایی مثل سواپ (FX swaps) و فوروارد‌ (forward) در این مقاله پوشش داده نشده، زیرا مخصوص تریدرهای سازمانی است.

پس بریم به سراغ انواع معامله در فارکس

آتی‌ ارز (currency futures)

آتی یا فیوچر، قراردادی است که شما یک نماد را در قیمتی مشخص در آینده می‌خرید یا می‌فروشید. یعنی ساده بگوییم، شما آن چیز را با قیمت آینده‌اش ترید می‌کنید، مثال ساده آن دلار فردایی یا بازار آتی زعفران خودمان است. نرخ آن چیز برای آینده است اما شما در حال حاضر با همان نرخ، آن را معامله میکنید. یک آتی ارز قراردادی است که تعیین می‌کند در یک قیمت مشخص آن ارز خرید یا فروش رود و در کنارش یک تاریخ مشخص برای تسویه (بستن معامله) مشخص می‌شود. آتی ارز در سال ۱۹۷۲ در بورس کالای شیکاگو Chicago Mercantile Exchange (CME) به وجود آمد.

از آنجایی که قراردادهای آتی به نوعی استاندارد ‌شده هستند و به صورت متمرکز هستند، بازار آن بسیار شفاف و رگوله است. معنای این جمله این است که اطلاعات قیمت و تراکنش‌ها برای همه در دسترس است.

آپشن ارز (currency options) یا اختیار معامله ارز

یک آپشن، یک اینسترومنت مالی است که به خریدار این حق یا اختیار را می‌دهد که در یک قیمت مشخص و در یک تاریخ انقضای مشخص، نمادی را بخرد یا بفروشد (توجه کنید که اختیار می‌دهد و الزام و تعهد نیست) اگر یک معامله گر یک آپشن را بفروشد، او ملزم و متعهد است که در تاریخ انقضای مشخص آن نماد را بخرد یا بفروشد( درست برعکس خریدار) یعنی ساده بگوییم، خریدار آپشن تعهدی ندارد اما فروشنده آپشن متعهد و ملزم است (حتی اگر به ضررش منجر شود) درست مثل آتی ، آپشن‌ها هم در بازار کالای شیکاگو، بورس اوراق بهادار بین‌المللی (ISE) یا در بورس فیلادلفیا (PHLX) وجود دارد.

برای یادگیری بازار ارز جهانی به صورت رایگان کلیک کنید: آموزش فارکس

ETF ارز

یک ETF به نوعی سبدی از چند ارز است. این نوع معامله به تریدر اجازه می‌دهد که بدون آن‌که معاملات زیادی کند با یک صندوق در بازار فارکس شرکت کند. این نوع معامله کاربردی در پورفو سازی یا هج کردن (درآینده یاد می‌گیرید) علیه ریسک است. روش کار آن این است که موسسات مالی این ارزها را به صورت ذخیره نگه داشته و آن را به صورت سهم تقسیمی به عموم می‌دهند و مثل سهام بورس آن را می‌توان خرید. درست مثل آپشن، این نوع معامله دیگر در ۲۴ ساعت نمی‌گنجد و در ساعات اداری معامله شده و کمیسیون به آن تعلق می‌گیرد.

اسپات‌ها (spot)

بازار اسپات یک بازار مبادله‌ای (off-exchange) است که همچنین آن را به عنوان OTC – over-the-counter می‌شناسند. بازار آف اکسچنج یک بازار بزرگ، در حال رشد و شناور در بازار مالی است ک به صورت ۲۴ ساعته فعال است. این بازار مثل بازار سنتی نیست که یک مرکز داشته باشد. در یک بازار OTC، اشخاص به صورت مستقیم با طرف مقابل ترید و معامله می‌کنند. بیشتر معاملات به صورت الکترونیکی انجام می‌شود. بازار اولیه در فارکس را interdealer می‌نامند که در آن دلالان یا dealer های فارکس با هم معامله می‌کنند. یک دلال شخص یا سازمانی است که آماده میانجیگری در خرید یا فروش ارزها با مشتری است. به این بازار همچنین بین بانکی یا interbank هم میگویند چرا که بانک‌ها بخش عمده معاملات را قصب کرده‌اند.

این دلالان بین بانکی تنها با موسسات مالی و نهادهایی کار می‌کنند که رقم‌های بالایی سرمایه دارند. این سازمان‌ها شامل بانک‌ها، بیمه‌ها، صندوق ‌های بازنشستگی، شرکت‌ّای بزرگ و موسسات مالی بزرگ دیگر است که مدیریت ریسک را در نوسانات نرخ ارز حفظ می‌کنند.در بازار اسپات، یک تریدر سازمانی در حال خرید و فروش یک توافقنامه یا قرارداد است که یک ارز خاص را جابجا کند. پس به طور ساده اسپات فضایی دوطرفه است که توافقی مبنی بر جابجایی فیزیکی یک ارز با ارزی دیگر صورت می‌گیرد. این توافق منجر به قرارداد شده که به آن قرارداد اسپات می‌گویند که تعهد خرید یا فروش مقداری مشخص از ارز خارجی در قیمتی مشخصی که به آن نرخ ارز اسپات می‌گویند را میدهد. پس اگر شما EUR/USD را در بازار اسپات بخرید، یک قرارداد را معامله می‌کنید که شما در ازای دریافت مقداری مشخص یورو، دلار بپردازید (روی قیمتی مشخص) درک این نکته مهم است که شما خود ارز را معامله نمی‌کنید بلکه قراردادی را معامله می‌کنید که آن ارز را در خود جای داده. در واقعیت، با وجود آنکه به آن اسپات (نقطه معین) می‌گویند اما معاملات در دو روز کاری بعد به ثمر می‌رسد. آن را به این شکل می‌شناسند T+2 یعن دو روز بعد از عقد قرارداد، بسیار شبیه به زمان تسویه از کارگزاری در ایران است. این بدان معنا است که زمان تحویل باید تا دو روز کاری بعد صورت گیرد. پس جالب است بدانید علت بعضی تغییرات قیمتی در فارکس وابسته به همین موضوع در اسپات است.

مثلا معاملاتی در دوشنبه روی یورو دلار انجام می‌شود؛ تاریخ تحویل چهارشنبه است و آن طرف مقابل در روز چهارشنبه تحویل خود را دریافت می‌کند.

یک نکته دیگر وجود دارد، بعضی جفت ارزها تاریخ T+1 دارند مثل : USD/CAD, USD/TRY, USD/RUB , USD/PHP

اما متاسفانه تا اینجای مطلب از انواع معامله در فارکس هرچه گفتیم مختص ما تریدرهای خرده نبود، حتی بانک‌های رسمی ایران و موسسات نیز در حال حاضر به دلیل تحریم‌ها، نمی‌توانند در آپشن، آتی و اسپات فعالیت کنند. اما دانستن و درک آن‌ها برای شما که می‌خواهید در فارکس معامله کنید ضروری است و دلیل آن این است که شما باید با حرکات این غول‌های بازار همگام باشید و بدون شناختن انواع معاملات نمی‌توانید آن را تشخیص دهید.

حالا به سراغ بخشی می‌رویم که مربوط به معامله گران خرده مثل ما می‌شود

فارکس خرده فروشی (Retail Forex)

یک بازار ثانویه در OTC وجود دارد که به خرده کارها (فقرا ?) اجاز می‌دهد در بازار فارکس شرکت کنند و به قول معروف سهم خود را از آن بردارند.

این دسترسی امثال ما با بخشی انجام می‌گیرد که به آن‌ها forex trading providers یا فراهم‌ کنندگان معامله در فارکس می‌گویند.

این فراهم کنندگان، بهترین قیمت را شناسایی می‌کنند و با افزودن سود خود به آن، قیمت را برای نمایش به ما فراهم می‌کنند. در بحث انواع معامله در فارکس ، این بخش بیشتر به درد ما می‌خورد.

این پروسه شبیه زمانی است که یک مغازه خرده فروش، از یک بازار عمده فروش جنسی را بخرد و سود خود را روی آن بکشد و قیمت نهایی را به ما نشان دهد.

اگرچه گفتیم یک قراردار فارکسی اسپات، در دو روز زمان تحویل دارد اما در عمل هیچ کسی ارز خارجی را در معاملات فارکس تحویل نمی‌دهد. در واقع موقعیت شما به عنوان خریدار یا یا فروشنده به زمان تحویل لیست می‌شود. مخصوصا در بازار فارکس خرده فروشی.

حتما به یاد دارید که گفتیم شما در حقیقت قراردادی که در خود ارز را جای داده معامله می‌کنید، نه خود ارز را. این قرارداد حتی یک اهرم نیز در خود جای داده که در آینده مفهوم آن را می‌آموزید.

پس خیلی ساده بگویم، اگر شما در فارکس به ازای مقداری دلار، یورو بخرید، شخصی قرار نیست آن یورو را برای شما به درب خانه بفرستد یا به حسابتان بریزد، بلکه شما بر حسب درست تشخیص دادن قیمت یورو که بالا یا پایین می‌رود، روی قرارداد سود یا ضرر می‌کنید و تحویلی صورت نمی‌گیرد. اما برای آنکه گیج نشوید، مفهوم ساده لوریج یا اهرم را خیلی ساده می‌گویم:

کارگزاران بازار فارکس به مشا اجازه می‌دهند با چند برابر پولی که سرمایتان است، به معامله بپردازید. مثلا شما بتوانید با ۱۰۰ دلار به اندازه ۱۰۰ هزار دلار معامله کنید. دیگر بیش از این کنجکاو نشوید چون در آینده به آن می‌پردازیم. پس ادامه دهیم

اسپرد بت در ارزها (spread bet)

یکی دیگر از انواع معامله در فارکس، اسپرد بتینگ است که یک نوع کالای مشتق است، یعنی شما هیچ‌گاه صاحب آن نماد نمی‌شوید و فقط می‌توانید با پیشبینی درست این‌که قیمت به چه سمتی می‌رود، سود کسب کنید. قیمت جفت ارزها که در این نوع معامله وجود دارد، مشتقی از قیمت بازار اسپات است. سود یا زیان شما به این بستگی دارد که تا چه حد قیمت از نقطه ورود شما دور شده (بر اساس حجم وارده) قبل از آنکه شما معامله را ببندید. این نوع معامله هم با فراهم‌کنندگان خود انجام می‌شود.

در ایالات متحده، spread betting ممنوع است و غیر قانونی شناخته می‌شود. با وجود آنکه توسط FSA در انگلستان رگوله شده است، ایالات متحده این نوع معاملات را نوعی قمار اینترنتی می‌داند و به همین دلیل در آمریکا ممنوع است. لازم است به خوانندگان میهن چارت متذکرشویم که در آینده مقالات بسیاری در مورد کلاهبرداری سودجویان در این حوزه خواهیم داشت، چراکه بسیاری با نداشتن آگاهی کامل در این حوزه، سرمایه خود را سوزانده و هرگز متوجه نمی‌شوند در کدام بخش از اقیانوس فارکس قدم گذاشته‌اند. این دنیای وسیع نیازمند ملوانی است که مسیر را نشان دهد و متاسفانه ضعف شدیدی در منابع برای این امر وجود دارد. هدف ما این است این ضعف را تا جای ممکن جبران کنیم.

CFD ها در فارکس

CFD مخفف عبارت contract for difference ، به معنای قرارداد برای تفاوت قیمت است. این نوع از معامله نیز مشتق است. همانطور که گفتیم یک محصول یا نماد مشتق، معامله روی قیمت را ممکن می‌کند. یعنی شما می‌توانید بر اساس دانش تحلیل گری خود تصمیم بگیرید که قیمت آن نماد بالا رفته یا پایین و روی قیمت معامله کنید. قیمت یک CFD نیز مشتقی از قیمت اصلی خود آن نماد است. مثلا برای سهام یک CFD هم وجود دارد.

شاید اشخاصی با کل این مفهوم غریبه باشند و حق دارند چون توضیح درستی در هیچ منبعی وجود ندارد.

اجازه دهید یک مثال ساده بزنم. شخصی دوست دارد یک دارایی از خود داشته باشد و آن را بخرد چون دوست دارد سهمی از آن دارایی داشته باشد. مثال سهام، شما وقتی سهام یک شرکت را بخرید، به اندازه دارایی خود از آن شرکت هم سهیم هستید، شرکت و سیاست‌هایش تعیین می‌کنند که شما به عنوان نوعی شریک آیا سود می‌کنید یا ضرر؛ اما شخصی وجود دارد که دانش فوق‌العاده دارد و همانطور که حتما شنیده‌اید، یک کیمیاگر است و می‌تواند با احتمال خوبی قیمت را از روی علم خود پیشبینی کند. به جای آنکه مثل افراد بدون دانش، خود را به دست شرکت بسپارد و منتظر باشد شرکت با سیاست و تصمیمات خود ، قیمت سهامش را افزایش دهد تا بلکه او هم سودی ببرد، شخص با دانش ما تصمیم می‌گیرد یک تحلیل انجام دهد و در لحظه موعود، CFD را معامله کند، چه خرید چه فروش؛ او می‌داند قیمت قرار است در جهت پیشبینی او حرکت کند پس صبر می‌کند و بوم!

قیمت حرکت کرده و او حالا در سود است. هر وقت این معامله را ببندد، سودش را می‌گیرد. او نه درگیر شرکت است و نه شراکتی با آن‌ها دارد، او تنها نوسانی گرفته و به سراغ بعدی رفته.

در داخل آمریکا این نوع معامله ممنوع است پس به جای آن نامش را همان retail می‌گویند ? فکر می‌کنم دلیل ممنوعیت این دو نوع شیوه کپیتالیسم در سیاست آمریکا است.

اما در باقی جهان آزاد است.

این مقاله بسیار طولانی بود زیرا دانستن این‌که انواع معامله در فارکس چگونه است، یکی از اصول فهم باقی مفاهیم سوآپ برای CFD روی سهام سوآپ برای CFD روی سهام آن است.

تالار گام صفر

سلام
عرض ادب و احترام خدمت دوستان و اساتید گرامی
بنده در تحلیل خود در انتهای روند نزولی با الگوی دبل باتم روبرو شدم در تایم فریم یک ساعته و در تایم چهار ساعته به همین منوال الگو برقرار بود ،بعد از بررسی موارد مبنی بر صعودی شدن روند بعد از شکسته شدن خط گردن در چهار ساعته روند صعودی مستقیم رو به بالا رفت ولی در تایم یک ساعت بعد از شکست خط گردن پولبک ایجاد شد
سوال من در اینجا هست چطوری باید در تایم یک ساعته وارد معامله شد چون بعد از شکست خط گردن نمیدانیم ایا مستقیم به بالا می‌رود یا پولبک میزند

علیرضا جان برای ما که هنوز تجربه کامل و درک عمیقی از بازار نداریم, بهتر اینکه صبر کنیم و پولبک ببنیم و بعد وارد بشیم. ایشاااا درس کندل شناسی را هم فرا بگیرید و با اسیلاتور ها و مووینگ ترکیب کنید تا حدودی دستتان میایید که کجا نقطه ورود بهتری است.

موافقم با اقا یونس

ممنونم از شما دوستان گرامی

شما صبوری کنید و فعلا روی پولبک ترید کنید
اگر از دست رفت اشکال نداره ، روی طمع خودتون کار کنید

2021-01-11 - 19:38:28 گام صفر - محاسبه حجم معامله
khatere
گام 3

تمرین جلسه۸

1- در مدیریت ریسک 3 قانون ساده
- همه تخم مرغ ها را در یک سبد نچینیم
- نسبت ریسک سود به ضرر ما در یک معامله باید 3 به 1 باشد
- حداکثر 1% از سرمایه را در هر معامله ریسک کنیم.

2- کدام معامله مناسب تر هستند.؟ معامله اول: 10پیپ احتمال ضرر و 20 پیپ احتمال سود معامله دوم: 50 پیپ احتمال ضرر و 80 پیپ احتمال سود
جواب :معامله اول مناسب تره چون 2 برابر سود داره نسبت به ضررش ولی معامله دوم ۱.۵ برابره .ولی در کل باید نسبت سود به ضرر 3 به 1 باشه که وارد معامله بشیم.

بله به درستی بیان کردید.

سلام امیدوارم به همین درستی که فرمودید هم عمل کنید و همیشه موفق باشید

بله کاملا درسته

2021-01-11 - 18:08:34 گام صفر - نصب نرم افزارها
مهرداد
گام 4

تاریخچه

چطور تاریخچه متاتریدر را دان کنم؟

مهرداد عزیز شما دیگه گام 3 هستی توقع میره ازت یک سرچ ساده کنی برای این تیپ سوالات و روحیه تحقیقی رو در خودت ایجاد کنی
در قسمت tools فکر کنم هیستوری داره و قابل دانلود هست

سلام و درود،والا تو تالار سرچ کردم.ولی در مورد ارور صحبتی نشده بود.همون قسمت میرم ولی ارور میده.بایسی با پشتیبانی بروکر صحبت کنم یعنی؟

f2 رو بزن و جفت عرضت رو انتخاب کن و دانلود رو بزن

اگه دیگه ارور داد با پشتیبانی تماس بگیر

امید جان پاسخ دادن

2021-01-11 - 17:22:03 گام صفر - افتتاح حساب
سپیده
گام 4

تمرین جلسه اول

1.تحلیل فاندامنتال براساس مباحث اقتصاد کلان است. صورتهای مالی شرکتها بررسی می شود که چیزی که میخریم ارزش خرید در این قیمت را دارد یا نه؟ تحلیل فاندامنتال برای ارزشگذاری asset ها بسیار مناسب است ولی نمی تواند زمان رسیدن به ارزش واقعی را برای ما تعیین کند. تحلیل تکنیکال بر اساس مباحث آمار و احتمالات است .تحلیل تکنیکال براساس تحلیل چارتها و نمودارها است.

2. لوریج اهرمی است که بروکر به هر حساب تخصیص میدهد. ما با داشتن اهرم میتوانیم با حجم بیشتری وارد معاملات شویم. لذا میتوانیم سود خود را با توجه به میزان اهرم افزایش دهیم.ولی از طرفی دیگر میزان ضرر و زیانمان نیز می تواند افزایش پیدا کند.ولی ضرر نهایی نمی تواند بیشتر از مقدار بالانس ما باشد.

3.اگر بتوانیم بازار را به درستی تحلیل کنیم می توانیم یک asset را در قیمت بالا بفروشیم و در قیمت پایین بخریم. و از اختلاف قیمت سود ببریم. در واقع در بازارهای دو طرفه هر کسی که بتواند جهت بازار را به درستی پیش بینی کند می تواند از بازار سود بگیرد.

4.در ایران قرار cfd نداریم. قراردادهای cfd سر رسید نداشته و می توانید تا هر زمانی که خواستید آن ها را نگه دارید. همه قراردادها به صورت تسویه نقدی است. برای مثال یک نفر پیش بینی میکند که در آینده سهام شرکت گوگل کاهش می یابد و می خوهد از این کاهش قیمت سود ببرد. از آنجایی که در بازار سنتی نمی تواند این کار را بکند جز اینکه سهام را بخرد و نگه دارد که در این صورت سودی حاصل نمیشود. در این حالت به جای سهام شرکت گوگل قرارداد cfd گوگل را در قیمت بالا در بازار به فروش می رساند و وقتی قیمت سهام کاهش پیدا کرد معامله را می بندد و از این اختلاف قیمت سود کسب می کند. (راجب cfd سرچ کردم اون چیزی که خودم فهمیدم اینجا نوشتم).

2021-01-11 - 00:20:47 گام صفر - افتتاح حساب
Sam
گام 6

سوال در مورد ارزهای دیجیتال

سلام دوستان آیا کسی در مورد خرید و فروش بیت کوین و دیگر ارزهای دیجیتال از این وبسایت که اسمش بایننس هست اطلاع داره.البته خودم یه تحقیقاتی توی گوگل انجام دادم ولی میخواستم ببینم از شما عزیزان کسی هست که تجربه خرید و فروش داشته باشه از این طریق.مچکرم

"لینک حذف شد! شما نمیتوانید از لینک های غیر از سایت آموزش بورس در نوشته استفاده کنید."

دوستان ممنون میشم نظراتتون رو بیان کنید .

من چند سال پیش با این سایت کار میکردم.الان بزرگترین صرافی ارزهای دیجیتال هست.از داخل ایران هم نمیشه کار کرد به خاطر تحریم.

کلا سایت کاملی هست.خیلی از ارزهای دیجیتال رو ساپورت میکنه.هم کیف پول داره میتونید نگهداری کنید، خرید و فروش کنید، ترید کنید داخل سایت، واریز و برداشت از طریق کارتهای اعتباری و ارز دیجیتال میتونید انجام بدید. و خیلی امکانات دیگه که داخل پنل کاربری هست.

swap در فارکس چیست

swap در فارکس چیست

سبد خرید شما خالی است.

سبد خرید شما خالی است.

swap چیست؟ سواپ (SWAP) در فارکس یکی از مفاهیم پرکاربرد محسوب می‌شود که اگر بخواهیم آن را به صورت آکادمیک تعریف کنیم باید سراغ مبانی اقتصاد برویم. بر اساس اقتصاد سواپ، یک نوع معاوضه اوراق بین دو شرکت یا دو عامل تجاری است.

این معاوضه معمولاً باعث ایجاد یک گردش مالی نسبتاً کوچک می‌شود که در تعداد بالا حجم زیادی را شامل می‌شود. بعدها در اقتصاد نوین سؤال سواپ چیست بیشتر مورد توجه قرار گرفت زیرا خدمات بانکی و تجارت رو به افزایش بود و این خدمات به صورت معاوضه‌ای با یک خدمات دیگر در حال انجام بود.

از این رو خود به خود سوآپ در حال رخ دادن بود. از این رو تصمیم گرفته شد که توجه بیشتری به این موضوع صورت بگیرد. اگر بخواهیم در یک کلام بگوییم سوآپ چیست می‌توانیم آن را معامله پایاپای بدانیم که بر معاوضه یک جریان نقدی در آینده است.

swap در فارکس چیست

در جواب سوال سواپ چیست باید بگوییم که سواپ (SWAP) در فارکس و سواپ به زبان ساده چیزی شبیه به بهره‌های بانکی است اما کمی داستان این دو با هم فرق می‌کند. در بانک‌ها به ازای جابه‌جایی مالی و معاوضه مالی که امروز پرداخت می‌شود و قرار است شما آن را در آینده باز پس بدهید بهره می‌گویند اما سواپ (SWAP) در فارکس مفهومی است که طی آن بروکر هزینه مورد نیاز خود جهت انجام مبادلات را از معامله‌گران دریافت می‌کند. در ادامه سعی می‌کنیم بیشتر از سواپ (SWAP) در فارکس صحبت کنیم و سواپ به زبان ساده بررسی کنیم.

برای درک این موضوع که سواپ (SWAP) در فارکس چگونه کار می‌کند باید کمی به نحوه انجام مبادلات توسط بروکر ها توجه کنیم. در هیچ بازارسرمایه ای بورسی مانند بازار بورس ایران و امریکا و فارکس شما به عنوان سرمایه‌گذار و معامله‌گر نمی‌توانید به صورت مستقیم اقدام به خرید و فروش سهام کنید. شما نیاز به یک بروکر دارید تا به واسطه آن خرید و فروش‌ها صورت بگیرد. از این رو سواپ (SWAP) در فارکس ایجاد می‌شود.

بروکر برای خرید سهام مورد نظر شما و فروش آن به معامله دیگر باید تکیه بر حساب معتبری داشته باشد که بتواند از آن بودجه لازم را تأمین کند. این بودجه وقتی ضرب در تعداد معامله‌گران می‌شود متوجه خواهیم شد که با عددی بزرگ در طرف هستیم که عملاً نمی‌تواند یک بروکر همچنین حسابی داشته باشد؛ بنابراین برای حل مشکل یک وام یک روزه از بانک معتبر دریافت می‌کند. این وام می‌تواند تبدیل به همان پشتیبانی شود که بروکر دنبالش بود.

بر اساس این وام بروکر می‌تواند سفارش‌های خرید شما را و سفارش‌های فروش خود را انجام دهد؛ اما مسئله‌ای که وجود دارد این است که وام به هرحال دارای بهره‌ای هست که باید پرداخت شود. سهم شما از پرداخت بهره ‌این وام همان سواپ (SWAP) در فارکس است.(در ادامه مقاله تفاوت اوراق قرضه با اوراق مشارکت را بخوانید)

این ساده‌ترین شکل توضیح سواپ (SWAP) در فارکس محسوب می‌شود. کاری با نحوه محاسبه سوآپ نداشته باشید. تنها چیزی که لازم است شما بدانید این است که سواپ (SWAP) در فارکس به هر خرید و فروشی تعلق نمی‌گیرد؛ یعنی شما به عنوان یک معامله‌گر لازم نیست در هر معامله خود سواپ (SWAP) در فارکس را پرداخت کنید؛ اما اگر معامله شما به اندازه ۲۴ ساعت باز باشد، به ازای هر روز سواپ (SWAP) در فارکس به حساب شما تعلق می‌گیرد؛ یعنی در واقع سواپ (SWAP) در فارکس هزینه باز نگه‌داشتن معامله شما خواهد بود.

اما بیایید سواپ (SWAP) در فارکس را از زاویه‌ای دیگری هم نگاه کنیم. فارکس یک نوع بازار CFD محسوب می‌شود؛ یعنی در آن خرید و فروش به واسطه تعهدی صورت می‌گیرد که معامله‌گر می‌تواند در زمان نزول قیمتی نیز از آن سود دریافت کند. از طرف دیگر بازار فارکس ۲۴ ساعته باز می‌باشد؛ یعنی یک معامله در طول ۲۴ سوآپ برای CFD روی سهام ساعت دستخوش تغییرات مختلفی می‌شود بنابراین از نظر قیمتی دچار افزایش یا کاهش قیمت می‌شود.

این دو مورد در کنار هم نشان می‌دهد که بروکر باید توانایی انجام تعهد خود در CFD را داشته باشد. به این معنی که اگر قیمت‌ها کاهشی باشد توانایی پرداخت مابه‌التفاوت به بانک را داشته باشد و در صورتی که قیمت‌ها افزایش باشد باید توانایی پرداخت سود مشتری و معامله‌گر را داشته باشد. از این رو عملاً بروکر نیاز به یک منبع مالی به عنوان تکیه‌گاه خود به مدت‌زمان ۲۴ ساعت به ۲۴ ساعت دارد؛ بنابراین وقتی قرار باشد که معامله شما بیش از ۲۴ ساعت بماند، شما مشمول پرداخت سهم بهره خود خواهید بود که به آن سواپ (SWAP) در فارکس گفته می‌شود.

در واقع به ازای هر ۲۴ ساعت شما باید سود وام روز قبل خود را پرداخت کنید و این یک سواپ (SWAP) در فارکس محسوب می‌شود؛ اما این تمام ماجرا نیست. بانک‌ها و بروکر ها به صورت مستقیم و رگوله با یکدیگر ارتباط دارند و زمان ۲۴ ساعته آن‌ها بر اساس ساعت‌های جهانی تنظیم می‌شود. از این رو اگر می‌خواهید که مشمول پرداخت سواپ (SWAP) در فارکس نشوید بهتر است که ساعت خودتان را با ساعت‌های جهانی تنظیم کنید. به نظر می‌آید که این‌گونه می‌توانید از سواپ (SWAP) در فارکس فرار کنید.(مقاله دستورات خرید و فروش در بازارهای جهانی و تفاوت قیمت سکه در بورس و بازار را هم بخوانید)

جالب است بدانید که اسکالپر ها معتقد هستند که سواپ (SWAP) در فارکس یک ضرر جبران‌ناپذیر محسوب می‌شود. سواپ (SWAP) در فارکس برای آن‌ها هم‌معنی با مالیات برای دولت است! آن‌ها معتقد هستند که شما به ازای باز ماندن معامله خود باد سواپ (SWAP) در فارکس را پرداخت کنید در حالی که شاید هیچ سودی نکرده باشید. از این رو اسکالپرها اصلاً دوست ندارند یک‌بار هم معامله‌ای بیشتر از یک روز داشته باشند.

اسکالپرها که همان نوسان گیرهای خودمان هستند، به نوعی سعی می‌کنند سودهای کوچک اما تعداد بالا داشته باشند. این‌گونه می‌توانند از سواپ (SWAP) در فارکس نیز فرار کنند. البته به جز اسکالپرها معامله‌گران کوتاه‌مدت کمتر از یک روزه نیز که به چند ده پیپ بیشتر سود طمع نمی‌کنند نیز دلشان نمی‌خواهند همان چند ده پیپ را از دست بدهند.

اما یک نکته جذاب و دوست داشتنی که مطمئنم از شنیدنش بسیار خوشحال می‌شوید این است که نرخ سواپ (SWAP) در فارکس در روزهای چهارشنبه سه برابر محاسبه می‌شود. علت این امر نیز بسیار روشن است. چون تسویه معاملات در فارکس سه روزه است، بنابراین اگر حساب شما در چهارشنبه تسویه شود به روزهای شنبه و یک‌شنبه می‌خورد که تعطیل است، پس باید شما سواپ (SWAP) در فارکس این روزها را هم پرداخت کنید و نمی‌توانید از زیر دین آن خارج شوید!

بنابراین اگر بخواهیم اطلاعات خودمان را در مورد سواپ (SWAP) در فارکس بهبود دهیم، سواپ (SWAP) در فارکس پرداخت شده توسط شما برای تسویه سه روز دیگر خواهد بود؛ بنابراین نرخ سواپ (SWAP) در فارکس را سه روز پیش کسی دیگر واریز کرده است! این چرخه‌ای است که به این صورت در جریان است و ادامه دارد. به هر حال سواپ (SWAP) در فارکس وجود دارد و شما نمی‌توانید به راحتی آن را نادیده بگیرید.

چه نکاتی باید در سواپ (SWAP) در فارکس در نظر داشت؟ یکی از نکات مهم که باید در سواپ (SWAP) در فارکس در نظر داشت این است که نرخ سوآپ در شرایطی که معامله شما باز بوده و خریدار بوده‌اید، منفی است، یعنی شما باید سواپ (SWAP) در فارکس را پرداخت کنید؛ اما در شرایطی که شما فروشنده باشید این نرخ توسط خریدار به شما پرداخت می‌شود.

از این رو برخی‌ها با دانستن نحوه محاسبه سواپ سعی می‌کنند در خرید و فروش خود میزان اسپرد (اسپرد چیست) یا کارمزد کارگزاری را صفر کنند؛ اما پیشنهاد ما این است که زیاد خودتان را درگیر محاسبه این موضوع نکنید؛ زیرا سوآپ در یک معامله و در چند روز معدود عدد چندان بزرگی نمی‌شود، فقط سعی کنید قبل از روز چهارشنبه اقدام به فروش سهام‌های خود داشته باشید تا مشمول پرداخت سوآپ نشوید.

یکی از دلایلی که ما به شما نحوه محاسبه این نرخ را نمی‌گوییم این است که در بسیاری از پلتفرم‌ها نرخ‌های سوآپ در لحظه محاسبه می‌شود شما سریع می‌توانید سواپ (SWAP) در فارکس در خرید و فروش را به دست بیاورید. این یک امکان فوق‌العاده در پلتفرم‌ها و اکثر بروکرها محسوب می‌شود. از این رو به نظر می‌رسد بهتر است به جای این‌که بخواهید به صورت دستی این نرخ را محاسبه کنید، جای سواپ در متاتریدر یا بروکر خود را پیدا کنید.

در نهایت می‌توانیم بگوییم که سواپ به زبان ساده یک نیاز اقتصادی است که از سال ۱۹۴۰ وجود دارد. شما چه بخواهید چه نخواهید این موضوع در معاملات شما تأثیر می‌گذارد. در ضمن چندان هم فکر نمی‌کنیم با این مسئله مشکلی داشته باشید زمانی که می‌توانید نرخ بهره وام ۲۰ درصد یا ۳۰ درصد را پرداخت کنید! به هر حال این نیز یک نوع سوآپ محسوب می‌شود.

تا این جا توانستیم معنی SWAP در فارکس را به نوعی متوجه شویم. همانطور که در بالاتر گفتیم سواپ در فارکس به نوعی سهم شما از بهره بانکی است که بروکر باید بپردازد. توجه داشته باشید که سوآپ به زمان وابسته است و نه به مدت زمان معامله شما.
به طور مثال اگر شما ساعت ۱۲ شب یک پوزیشن باز کرده باشید و بروکر ساعت ۱ بامداد بخواهد سوآپ خودش را پرداخت کند. پوزیشن شما مشمول این سوآپ می شود. از این رو اگر می خواهید از پرداخت این مبلغ که به نوعی شبیه به مالیات است فرار کنید، بهتر است ساعت خودتان را با ساعت پرداخت سوآپ صرافی خود تنظیم کنید. معمولا هر صرافی به صورت جداگانه اعلام می کند که در چه ساعتی اقدام به دریافت وام یک روزه و پرداخت سوآپ روز قبلی می کند. شما می توانید معاملات خودتان را بر اساس این ساعت تنظیم کنید.

اما سوال اصلی این است که معنی swap در ارز دیجیتال و وفرق آن با سواپ در فارکس چیست؟ برای پاسخ به این سوال یک بار دیگر به معنی لغوی سوآپ نگاه کنید. سوآپ به معنی معاوضه یک مطاع یا یک چیز در بازار محسوب می شود. معمولا در این معاوضه ارز واسطه حذف می شود. از این رو هزینه ها کاهش پیدا می کند. به بیان بهتر سوآپ به روز شده کالا به کالا است.

معنی swap در فارکس نیز تقریبا چیزی شبیه به همین است. در واقع در فارکس سوآپ بین صرافی و بانک ها در قبال دریافت وام اتفاق می افتد.
در ارزهای دیجیتال نیز داستان شبیه به همین موضوع است. در ارزهای دیجیتال زمانی که کاربران عملا نمی خواهند هزینه خرید و فروش بپردازند از سواپ استفاده می کنند، اما چگونه؟

بیایید با یک مثال سوآپ در ارز دیجیتال را توضیح دهیم. فرض کنید شما در این بازار مقداری بیت کوین دارید و به هر دلیل قصد دارید آن را تبدیل به اتریوم کنید. برای این کار دو راه دارید.
راه اول این است که بیت کوین های خودتان را بفروش برسانید و بر اساس سرمایه ایجاد شده به سبب فروش آن ها اقدام به خرید اتریوم کنید. در اینجا یک فروش و یک خرید اتفاق می افتد. یعنی شما باید دو بار به صرافی کارمزد پرداخت کنید.

اما راه منطقی ترین نیز وجود دارد. اگر شما در این بازار کسی را پیدا کنید که به دنبال یک حرکت برعکس باشد. یعنی این که بخواهد اتریوم خود را به بیت کوین تبدیل کند عملا شما می توانید با یک دیگر دست به معاوضه بزنید. یعنی این که شما می توانید به صورت مستقیم بیت کوین های خودتان را به اتریوم تبدیل کنید. در این جا هیچ خرید یا فروشی اتفاق نیفتاده است و عملا هیچ کارمزدی نصیب صرافی یا بروکر نخواهد شد. این اتفاق در میان ارزهای مطرح بازار به وفور رخ می دهد.

البته سختی سوآپ در ارزهای دیجیتال پیدا کردن معامله گر مورد نظر است. از این رو صرافی ها سعی می کنند با پیدا کردن معامله گر مناسب برای سوآپ مورد نظر شما درصدی از کارمزد همیشگی خودشان را دریافت کنند.

بسیاری از علاقه مندان حوزه اتریوم میخواهند بدانند اتریوم چیست؟ و نحوه استخراج اتریوم چگونه است؟ برای کسب اطلاعات بیشتر میتوانید این مقاله را بخوانید و اگر سوالی داشتید از ما بپرسید.

فیلتر های بورسی این امکان و قدرت را به شما می‌دهد که بتوانید بین نمادهای مختلف و گسترده بازار سرمایه نماد درست و مطابق استراتژی خودتان را پیدا کنید. پس اگر میخواهید از این فیلترها استفاده کتید حتما به این مقاله سر بزنید.

توضیحات خوبی بود ممنون

سلام مقالتون خیلی کمکم کرد
فقط میشه یک بار بفرمایید سواپ چیست؟
ممنون

swap در فارکس چیست

در جواب سوال سواپ چیست باید بگوییم که سواپ (SWAP) در فارکس و سواپ به زبان ساده چیزی شبیه به بهره‌های بانکی است اما کمی داستان این دو با هم فرق می‌کند. در بانک‌ها به ازای جابه‌جایی مالی و معاوضه مالی که امروز پرداخت می‌شود و قرار است شما آن را در آینده باز پس بدهید بهره می‌گویند اما سواپ (SWAP) در فارکس مفهومی است که طی آن بروکر هزینه مورد نیاز خود جهت انجام مبادلات را از معامله‌گران دریافت می‌کند. در ادامه سعی می‌کنیم بیشتر از سواپ (SWAP) در فارکس صحبت کنیم و سواپ به زبان ساده بررسی کنیم.

کلی مقاله در مورد معنی سواپ و swap چیست دیدم برای خیلی جامع و کامل بود ممنونم ازتون

نشانی ایمیل شما منتشر نخواهد شد. بخش‌های موردنیاز علامت‌گذاری شده‌اند *

دیدگاه *

نام *

ایمیل *

وب‌ سایت

مشترک نمی شوم
دریافت همه دیدگاه های این نوشته
فقط دریافت پاسخ دیدگاه های خودم
مرا با ایمیل از دیدگاه های آتی این نوشته مطلع کن. همچنین می توانید بدون ارسال دیدگاه مشترک شوید.

Δdocument.getElementById( “ak_js_1” ).setAttribute( “value”, ( new Date() ).getTime() );

این سایت از اکیسمت برای کاهش هرزنامه استفاده می کند. بیاموزید که چگونه اطلاعات دیدگاه های شما پردازش می‌شوند.

سوآپ (Swap) در معاملات فارکس چیست؟

در دنیای معاملات با اصطلاح سوآپ، بسیار برخورد می کنیم که گاهی اوقات این اصطلاح موجب سر در گمی برخی تریدرها می شود. یکی از دلایل این است که سوآپ در دو موضوع کاملا متفاوت استفاده می شود. سوآپ نوعی از معامله است که زیر مجموعه ابزار مشتقه قرار می گیرد. همچنین از این کلمه در معاملات فارکس بعنوان بهره شبانه ای که ممکن است دریافت یا پرداخت شود استفاده می گردد.

در این پست به هر دو معنی سوآپ می پردازیم و به تفاوت آنها پی می بریم. سپس اندکی بیشتر وارد جزئیات سوآپ با مفهوم بهره شبانه در معاملات فارکس می شویم.

سوآپ بعنوان یک ابزار معاملاتی

سوآپ چیست و چگونه عمل می کند؟

سوآپ نوعی از معاملات ابزار مشتقه است که طی آن، دو طرف توافق می کنند تا وجه نقد، بدهی یا تغییرات قیمت دو دارایی مختلف را با هم معاوضه کنند.

یک مثال ساده می تواند معاموضه جریانهای نقد دو نرخ بهره مانند بهره اوراق قرضه باشد. برای مثال یک طرف، بهره ثابت و طرف دیگر، بهره متغیر دریافت می کند. اگر شخصی که بهره ثابت دریافت می کند(دارنده اوراق قرضه با بهره ثابت) پیش بینی کند که نرخ بهره در آینده افزایشی می باشد تمایل به دریافت نرخ بهره متغیر خواهد داشت. همچنین اگر دارنده اوراق قرضه با نرخ بهره متغیر می خواهد نسبت به دریافتی های خود اطمینان بیشتری داشته باشد تمایل به تعویض جریانهای نقدی خود با دارنده اوراق قرضه با نرخ ثابت خواهد داشت.

قرارداد سوآپ به موسساتی مانند صندوق های بازنشستگی، موسسات بیمه و بانکها این امکان را فراهم می کند تا بتوانند بدهی و ریسک خود را مدیریت کنند. همچنین هج فاند ها و معامله گران دیگر می توانند از نرخ های بهره، ارزها و دیگر متغیرهای اقتصادی نوسان گیری کنند. این معاملات معمولا در بازارهای فرابورسی(OTC) انجام می گیرد و در بورس های سازمان یافته لیست نمی شود. این بدان معنی است که شرایط هر قرارداد سوآپ توسط دو طرف معامله مشخص می شود.

انواع قراردادهای سوآپ (معاوضه)

• سوآپ نرخ بهره، جهت معاوضه جریان های نقدی نرخ بهره دریافتی یا پرداختی انجام می پذیرد. در سوآپ نرخ بهره معمولا یکی از نرخ ها ثابت و دیگری متغیر هستند. سوآپ نرخ بهره، ابزاری است که ناشر اوراق بدهی با نرخ شناور می تواند بهره های پرداختی خود را به بهره ثابت تبدیل کند و همچنین صندوق ها می توانند بر روی تغییرات نرخ بهره، معامله و نوسان گیری کنند.
• سوآپ ارز به دو طرف معامله این امکان را فراهم می کند تا اصل و بهره یک اوراق بدهی را با هم معاوضه کنند. بدین ترتیب، طرف های معامله می توانند ریسک خود را مدیریت کنند و یا بر روی تغییرات نرخ بهره و ارز، سفته بازی کنند. این نوع معاملات توسط بانکهای مرکزی به منظور تثبیت ارزها و توسط شرکتها به منظور ریسک تغییرات نرخ ارز مورد استفاده قرار می گیرد.
• سوآپ کالا جهت معاوضه قیمت نقدی یک کالا با یک قیمت ثابت برای یک دوره معین انجام می شود. این ابزار به تولید کنندگان و کارخانه ها این امکان را فراهم می آورد تا درآمد و هزینه های خود را مدیریت کنند.
• سوآپ درآمد کل، بسیار شبیه به معاملات CFD است. اما این نوع معاملات صرفا توسط موسسات حقوقی و بزرگ صورت می پذیرد. بدین ترتیب، دو طرف معامله توافق می کنند تا تغییرات قیمت، سود نقدی و بهره یک دارایی یا مجموع دارایی های مشخص را با یک نرخ ثابت معاوضه کنند.
• سوآپ نکول اعتبار، مشابه بیمه نامه است که دارنده یک ورقه بدهی مانند اوراق قرضه را در برابر نکول ناشر محافظت می کند. در صورتی که به دلیل ورشکستگی یا هر دلیل دیگر، ناشر قادر به پرداخت نباشد طرف فروشنده، اصل و بهره پرداخت نشده ناشر را به طرف خریدار می پردازد.

سوآپ(Swap) و رول اور(rollover) در معاملات فارکس و CFD

در بازار CFD و فارکس، انواع ارزها با نرخ بهره های مختلف وجود دارند. بهره بصورت روزانه دریافت یا پرداخت می شود. بنابراین، هر زمان که شما در بازار فارکس، یک پوزیشن باز در طول شب داشته باشید یا بهره دریافت خواهید کرد و یا بهره پرداخت خواهید کرد.

این بدان معنی است که هر پوزیشن باز شبانه، درگیر نوعی از سوآپ ارز یا سوآپ نرخ بهره است.

سوآپ در بازار فارکس زمانی اجرا می شود که یک پوزیشن معاملاتی از یک روز به روز بعدی منتقل می شود. زمان رول اور معمولا ساعت 5:00 بعد از ظهر می باشد ولی می تواند از بروکری به بروکر دیگر متفاوت باشد. در زمان رول اور، تراکنش های سوآپ بر روی همه پوزیشن های باز یک بروکر اجرا می شود.

سوآپ CFD

زمانیکه شما در یک بازار سی اف دی، سهام، شاخص، ارز دیجیتال یا کالا خرید می کنید شما با مارجین معامله می کنید و درصد بالایی از سرمایه مورد نیاز را از فروشنده سی اف دی قرض می گیرید. معمولا اگر در همان روز خرید، اقدام به فروش کنید هزینه بهره ای برای معامله شما وجود نخواهد داشت. اما اگر پوزیشن را در طول شب نیز نگه دارید شما بایستی هزینه بهره آن را پرداخت کنید. این نرخ، نرخ سوآپ خرید است که از حساب معاملاتی شما کسر می گردد.

اگر یک پوزیشن فروش سی اف دی را در طول شب نگه دارید شما بطور قابل توجهی به بروکر خود اعتبار داده اید. زمانیکه بروکر دارایی پایه را می فروشد وجه نقد دریافت می کند و این وجه نقد تا زمانیکه پوزیشن باز باشد مشمول دریافت بهره است. با این حال شما باید کارمزدی بابت قرض گرفتن دارایی پایه پرداخت کنید. بهره دریافتی شما در مقابل کارمزد پرداختی شما قرار می گیرد و ممکن است خالص این نرخ، مثبت یا منفی شود. این نرخ، نرخ سوآپ فروش است.

در معاملات سی اف دی مانند سی اف دی کالا و سهام، معمولا نرخ بهره بر اساس ارز حساب معاملاتی شما محاسبه می شود. با این حال، در تراکنش های پیچیده تر ممکن است نرخ بهره بر اساس ارزی باشد که دارایی پایه در آن کشور مورد معامله قرار می گیرد. ممکن است این فرآیندها پیچیده باشد اما معمولا بروکرها، نرخ های سوآپ خرید و سوآپ فروش هر دارایی را بطور جدا گانه در وبسایت یا پلتفرم معاملاتی خود قرار می دهند. برای نمونه می توانید نرخ های سوآپ بروکر آلپاری را در این صفحه مشاهده کنید.

مثال

سی اف دی سهام اپل دارای نرخ سوآپ خرید %0.0302 – و نرخ سوآپ فروش %0.0254 – می باشد. این یعنی هر روز که یک پوزیشن خرید را باز نگه می دارید، به میزان %0.0302 ارزش معامله در زمان خرید از حساب معاملاتی شما کسر می شود.

فرض کنید 10 سهم از سهام اپل را به قیمت هر سهم 201.50 دلار به ازاء هر سهم بصورت سی اف دی خریداری کرده اید. در اینجا ارزش اسمی پوزیشن خرید 2015 دلار می باشد. بنابراین برای هر روز که شما موقعیت را باز نگه می دارید حساب شما به اندازه 0.61$ =0.0302% * 2015 بدهکار خواهد شد.

اگر شما یک پوزیشن فروش به اندازه 10 سهم اپل را باز کنید حساب شما به اندازه 0.51$ =0.0254% * 2015 بدهکار می شود.

سوآپ فارکس

سوآپ فارکس نیز همانند سوآپ سی اف دی می باشد. زمانیکه یک پوزیشن خرید در یک جفت ارز باز می کنید در واقع ارز اول را خرید و ارز دوم را می فروشید. این یعنی شما ارز دوم را قرض گرفته و با آن ارز اول را خریداری و سپرده می کنید. پس بهره ارز اول را دریافت و بهره ارز دوم را پرداخت می کنید.

از آنجاییکه اغلب کشورها دارای نرخ بهره های بسیار پایین هستند خالص نرخ های بهره، منفی می باشد. با این حال، اگر ارزهایی با نرخ بهره های بالا خریداری کنید ممکن است خالص بهره شما مثبت باشد.

مثال 1

نرخ سوآپ خرید جفت ارز یورو دلار %0.0038 – و نرخ سوآپ فروش آن %0.0018 – می باشد.

اگر بر روی جفت ارز یورو دلار، یک پوزیشن خرید باز کنید شما دلار را قرض کرده اید و با آن یورو خریداری کرده اید. این یعنی شما از بابت یورو بهره دریافت و به اندازه دلار بهره پرداخت خواهید کرد.

همچنین اگر یک پوزیشن فروش روی یورو دلار باز کنید یورو را فروخته و دلار سوآپ برای CFD روی سهام خریداری کرده اید. بنابراین، بهره دلار را دریافت و بهره یورو را پرداخت می کنید.

مثال 2

نرخ سوآپ خرید دلار آمریکا به پزو مکزیک %0.0184 – و نرخ سوآپ فروش آن %0.0123 می باشد. این دو ارز دارای اختلاف نرخ بهره قابل توجهی هستند. بنابراین شما اگر پزو را خریداری کنید اختلاف بین این دو بهره را دریافت خواهید کرد. جهت نگهداری پزو شما بایستی بر روی جفت ارز دلار پزو، پوزیشن فروش باز کنید. بدین صورت، بهره دلار را پرداخت و بهره پزو را دریافت خواهید کرد.

استراتژی های معاملاتی سوآپ

استراتژی اول: معامله حمل

در این استراتژی، ارز با نرخ بهره بالا خریداری و ارز با نرخ بهره پایین فروخته می شود. این کار زمانی انجام می شود که قیمت ارز با نرخ بهره بالاتر، در حال رشد باشد و این پوزیشن تا زمانیکه روند صعودی ادامه دارد نگهداری می شود.

مثال

ایجاد یک موقعیت فروش بر روی جفت ارز یورو به پزو مکزیک که نرخ سوآپ فروش آن 0.0131% می باشد و نگهداری این موقعیت تا زمانیکه پزو ارزش خود را از دست نداده است.

مزایا این استراتژی

• در زمانیکه اختلاف نرخ ها بالا می باشد و تقاضا برای ارزهای بازار نوظهور افزایش می یابد، این یک استراتژی بسیار کارا است.
• اگر نرخ بهره کمتر، کاهش یابد بازدهی پوزیشن افزایش می یابد.

معایب این استراتژی

• اگر قیمت ارز با بهره بیشتر کاهش یابد، کل سود معامله بسرعت از بین خواهد رفت.
• زمان زیادی لازم است تا این استراتژی به بازدهی قابل قبولی دست یابد.

استراتژی دوم: سوآپ سه گانه

نرخ سوآپ بصورت روزانه بدهکار یا بستانکار می شود. اما در پایان هفته ها، این نرخ برای سه روز تجمیع شده و همه آنها در یک روز هفته اعمال می شود. این بدان معنی است که نگهداری یک پوزیشن در زمان رول اور آن روز خاص می تواند بهره را سه برابر کند.

مثال

پوزیشن فروش بر روی جفت ارز یورو به پزو مکزیک با نرخ سواپ فروش 0.0131% که در روز چهارشنبه ایجاد و در صبح پنج شنبه بسته می شود. این حساب شما را به اندازه 0.0393% بستانکار می کند.

مزایا این استراتژی

• این یک روش کارا جهت بدست آوردن سود کم در یک معامله شبانه می باشد. بهترین حالت زمانی است که این رویکرد به همراه یک استراتژی دیگر استفاده شود.

معایب این استراتژی

• اگر نرخ جفت ارز بر علیه شما حرکت کند سود معامله می تواند به سرعت از بین برود.

حسابهای بدون سوآپ یا سوآپ فری

یک حساب سوآپ فری، حسابی است که در زمان رول اور پوزیشن به روز دیگر، بدهکار یا بستانکار نمی شود. این حسابها اساسا برای تریدرهای مسلمان ایجاد شده است. با این حال، این حساب ها ممکن است توسط هر تریدری مورد استفاده قرار گیرد.

بروکرها این کاهش سود را معمولا از طریق انواع دیگر کارمزدها جبران می کنند.

مزایا

• بدون اینکه نگران نرخ های بهره باشید تمرکز کامل شما بر روی تغییرات قیمت است.
• زمانیکه نرخ سوآپ معامله شما منفی است، بهره ای پرداخت نخواهید کرد.

معایب

• زمانیکه نرخ سوآپ معامله شما مثبت است بهره ای دریافت نخواهید کرد.
• ممکن است شما در نهایت با کارمزدهای پنهان این نوع حسابها، هزینه بیشتری نسبت به حسابهای معمولی پرداخت کنید.

اگر این مطلب براتون مفید بود امتیاز بدین!

برای امتیاز روی ستاره ها کلیک کنید

امتیاز 4.4 / 5. تعداد آرا 7

شما اولین نفری هستید که به این پست امتیاز میدین!

تفاوت سفارش متوقف (Stop Order) و سفارش محدود متوقف (Stop Limit Order) چیست؟

نسبت ترینر و نحوه محاسبه آن

ساسان پرهون

کارشناسی حسابداری- دارای گواهینامه های حرفه ای سازمان بورس- پنج سال سابقه فعالیت در کارگزاری بورس با سمت معامله گر کالا و اوراق بهادار